調(diào)研背景：進(jìn)入到2024年4月份以來(lái)，再生原料緊張問(wèn)題持續(xù)升溫,國(guó)內(nèi)再生鉛冶煉廠開(kāi)始遭受不同程度的被動(dòng)減產(chǎn)，且伴隨著相關(guān)新政策的頒發(fā)實(shí)行，對(duì)整個(gè)鉛產(chǎn)業(yè)鏈發(fā)展又產(chǎn)生了一定的影響。安徽地區(qū)擁有全國(guó)最大的再生鉛循環(huán)經(jīng)濟(jì)產(chǎn)業(yè)園區(qū)，聚集了一大批國(guó)內(nèi)知名企業(yè)，當(dāng)?shù)卦偕U產(chǎn)業(yè)情況早已成為市場(chǎng)關(guān)注的焦點(diǎn)。

近期,  關(guān)于當(dāng)?shù)責(zé)拸S減產(chǎn)、停產(chǎn)的市場(chǎng)傳聞甚囂塵上,但是俗話說(shuō)眼見(jiàn)為實(shí),當(dāng)?shù)卦偕U產(chǎn)業(yè)運(yùn)營(yíng)現(xiàn)狀及生產(chǎn)情況具體到底如何?對(duì)再生鉛的供應(yīng)影響有多大? 對(duì)市場(chǎng)行情是否會(huì)產(chǎn)生影響?以及當(dāng)?shù)仄髽I(yè)對(duì)近期新政策反向開(kāi)票、783號(hào)文件的應(yīng)對(duì)與開(kāi)展進(jìn)度。為解答上述一系列疑惑，上海鋼聯(lián)鉛團(tuán)隊(duì)對(duì)安徽地區(qū)的上下游企業(yè)進(jìn)行實(shí)地拜訪考察，具體調(diào)研情況如下：

調(diào)研時(shí)間：2024年8月6日-8月9日

調(diào)研地點(diǎn)：安徽阜陽(yáng)

調(diào)研對(duì)象：鉛冶煉廠及鉛蓄電池企業(yè)

1、安徽A企業(yè)

企業(yè)基本生產(chǎn)及訂單情況：廢電瓶年處理能力35萬(wàn)噸，鉛錠年產(chǎn)能20萬(wàn)來(lái)噸水平，日產(chǎn)量滿產(chǎn)接近600噸，目前因行情波動(dòng)及原料問(wèn)題，開(kāi)工率在70%左右，原料庫(kù)存小幾千噸，成品鉛錠無(wú)庫(kù)存；長(zhǎng)單方面目前基本以月度、周度長(zhǎng)單為主，預(yù)計(jì)年度長(zhǎng)單后續(xù)不會(huì)考慮。

新政策看法：首先783號(hào)文件方面，企業(yè)持積極態(tài)度，雖然不退稅對(duì)企業(yè)的利潤(rùn)有一定影響，但有利市場(chǎng)健康發(fā)展。以此同時(shí)，企業(yè)反映政策實(shí)施背景下，回收商方面成本運(yùn)營(yíng)會(huì)較低，未來(lái)煉企或?qū)⒊袚?dān)這方面壓力，預(yù)計(jì)企業(yè)稅收成本在8.2%-8.7%左右。

反向開(kāi)票方面，目前公司已開(kāi)始執(zhí)行，對(duì)成本影響增加約70元/噸，目前對(duì)個(gè)人所得稅的稽查難度有所擔(dān)憂。

其它看法：企業(yè)反映電動(dòng)車(chē)新國(guó)標(biāo)的實(shí)施對(duì)電池的報(bào)廢期限或有所延長(zhǎng)，往年電池正常報(bào)廢一年半，現(xiàn)在將增至兩年。其次認(rèn)為新國(guó)標(biāo)的實(shí)施以及政府對(duì)非國(guó)標(biāo)的收繳，期間市場(chǎng)貨源有一定真空期，疊加國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)變革，居民的活動(dòng)半徑有所下滑致需求走弱是目前廢電瓶市場(chǎng)貨源緊張?jiān)蛑弧?/p>

2、安徽B企業(yè)

企業(yè)基本生產(chǎn)及訂單情況：公司鉛錠年產(chǎn)能20萬(wàn)來(lái)噸水平，日產(chǎn)量滿產(chǎn)接近700噸，原料庫(kù)存約20000來(lái)噸，成品鉛錠無(wú)庫(kù)存；長(zhǎng)單方面占比85%左右，基本自供內(nèi)部集團(tuán)，其余為散單銷(xiāo)售。

新政策看法：首先783號(hào)文件方面，企業(yè)持積極態(tài)度，認(rèn)為市場(chǎng)企業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)會(huì)回歸到同一起跑線上，稅改政策后最終影響或體現(xiàn)在廢電瓶?jī)r(jià)格的壓降。

反向開(kāi)票方面，反映目前行業(yè)執(zhí)行都面臨階段性難題，即業(yè)務(wù)體量大的企業(yè)，在自愿執(zhí)行反向開(kāi)票的自然人的尋找方面很難解決。

其它看法：企業(yè)認(rèn)為基本面上長(zhǎng)期看預(yù)計(jì)鉛價(jià)回落為主，且反應(yīng)目前碳酸鋰價(jià)格對(duì)應(yīng)新電池成本也不比鉛蓄電池高多少，對(duì)市場(chǎng)還是有較大沖擊。其次認(rèn)為當(dāng)前原料電瓶偏緊是因?yàn)榫€下電池、回收門(mén)店多，但都堆積在門(mén)店，流入市場(chǎng)少，且部分回收商有囤積庫(kù)存習(xí)慣。

3、安徽C企業(yè)

企業(yè)基本生產(chǎn)及訂單情況：公司鉛錠年產(chǎn)能20萬(wàn)噸左右，包含再生精鉛及電解鉛，日產(chǎn)量滿產(chǎn)700-750噸；因生產(chǎn)計(jì)劃及能源影響，當(dāng)前日產(chǎn)550-580噸，原料庫(kù)存約22000來(lái)噸，成品鉛錠無(wú)庫(kù)存，長(zhǎng)單方面占比70%。

新政策看法：首先783號(hào)文件方面，企業(yè)持積極態(tài)度，認(rèn)為公平的企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)有利于市場(chǎng)的健康發(fā)展，政策實(shí)施對(duì)公司成本合計(jì)提高1.5%-2.2%左右。

反向開(kāi)票方面，反映各地目前均未有大量鋪開(kāi)，且執(zhí)行情況也有所差異。了解到安徽目前是在馬鞍山有做試點(diǎn)，也是以點(diǎn)帶面的方式在開(kāi)展進(jìn)行中。預(yù)計(jì)年底反向開(kāi)票政策會(huì)大面積推行，主要是擔(dān)憂對(duì)自然人開(kāi)票的管控，可能存在向多個(gè)企業(yè)同時(shí)開(kāi)票的情況，若出現(xiàn)問(wèn)題涉及到的風(fēng)險(xiǎn)較大。

其它情況：企業(yè)反映近期也有少量接進(jìn)口鉛，主要為粗鉛。其次目前企業(yè)暫時(shí)未有減產(chǎn)計(jì)劃，一方面有長(zhǎng)單交付，另一方面反映減產(chǎn)導(dǎo)致的一些成本會(huì)超過(guò)廢電瓶的虧損，預(yù)計(jì)下半年生產(chǎn)計(jì)劃維持70%的開(kāi)工率，主要供應(yīng)長(zhǎng)單，并且表示今年鉛行情的變化，未來(lái)再生鉛廠經(jīng)營(yíng)模式會(huì)有較大改變，后期企業(yè)長(zhǎng)單簽訂量將減少；

4、安徽D企業(yè)

企業(yè)基本生產(chǎn)及訂單情況：公司鉛錠年產(chǎn)能約20萬(wàn)噸，日產(chǎn)量滿產(chǎn)650-700噸左右，當(dāng)前原料庫(kù)存約10000來(lái)噸，成品鉛錠無(wú)庫(kù)存，長(zhǎng)單方面占比50%，月交付約8000-9000噸左右。

新政策看法：783號(hào)文件方面，反映政策實(shí)施對(duì)公司成本合計(jì)增加2%以上，包括一些小稅種的取消返還等。

其它情況：企業(yè)反映9月份左右，安徽地區(qū)將有新一輪為期40天的環(huán)保督查，對(duì)園區(qū)企業(yè)的生產(chǎn)有一定影響。其次在原料廢電瓶方面，認(rèn)為短期國(guó)內(nèi)鉛市場(chǎng)格局下，廢電瓶競(jìng)爭(zhēng)問(wèn)題難以解決，且表示線下回收商門(mén)店契約性不算好，疊加日常的運(yùn)營(yíng)成本相對(duì)較低，即一些廠房的租用方面，部分門(mén)店在行情欠佳的情況下，可以選擇囤貨等價(jià)格上漲再出貨。

5、安徽E企業(yè)

企業(yè)主營(yíng)業(yè)務(wù)：公司主營(yíng)業(yè)務(wù)為石墨烯電池和新能源電池研發(fā)、制造、銷(xiāo)售等，產(chǎn)品大部分供給母公司，少部分整合出口至國(guó)外。

生產(chǎn)情況：目前產(chǎn)量一天10萬(wàn)只電池，日用鉛量500噸左右，現(xiàn)廠房在改造升級(jí)中，改造完明年產(chǎn)量一天將達(dá)到13萬(wàn)只。原料鉛錠庫(kù)存基本維持在3-7天左右，采購(gòu)電解鉛和再生精鉛，其中電解鉛占比30%，再生精鉛占比70%。

公司原料鉛錠采購(gòu)長(zhǎng)單占比70%-80%，主要保生產(chǎn)供應(yīng)。

其它看法：“鋰代鉛”方面，企業(yè)反映安全性問(wèn)題是關(guān)鍵，因?yàn)榻觌姵厥鹿蕦矣邪l(fā)生，對(duì)電池行業(yè)深受影響，且鋰電項(xiàng)目投資巨大，目前了解電池企業(yè)的鋰電項(xiàng)目均表現(xiàn)下滑。

6、安徽F企業(yè)

企業(yè)基本生產(chǎn)及訂單情況：公司含鉛廢料年處理能力約14萬(wàn)噸，日產(chǎn)量滿產(chǎn)300-350噸左右，當(dāng)前成品鉛錠無(wú)庫(kù)存，鉛錠銷(xiāo)售散單為主，長(zhǎng)單方面占比30%-40%，供內(nèi)部集團(tuán)。

其它看法：1）因?yàn)榍捌诟邇r(jià)原料，目前多數(shù)再生鉛企業(yè)生產(chǎn)都面臨虧損，原料緊缺問(wèn)題也會(huì)一直存在，且近期環(huán)保督查力度之強(qiáng)，后續(xù)不排除有再生企業(yè)減停產(chǎn)，甚至行業(yè)面臨再度洗牌。2）企業(yè)有拿過(guò)部分進(jìn)口鉛，但反映進(jìn)口鉛工藝問(wèn)題，含的雜質(zhì)較多，國(guó)內(nèi)使用率不高。

7、安徽G企業(yè)

企業(yè)基本生產(chǎn)及訂單情況：公司鉛錠年產(chǎn)能約55萬(wàn)噸，2023年年產(chǎn)量約45萬(wàn)噸，公司產(chǎn)品主要包含再生精鉛、電解鉛、合金鉛等，此外也生產(chǎn)錫錠、銻白等產(chǎn)品，當(dāng)前原料電瓶庫(kù)存約10000來(lái)噸，成品鉛錠無(wú)庫(kù)存，均交付長(zhǎng)單。

生產(chǎn)預(yù)期方面，后續(xù)維持以銷(xiāo)定產(chǎn)，目前廠內(nèi)二期項(xiàng)目預(yù)計(jì)今年不會(huì)恢復(fù)。長(zhǎng)單簽訂方面，今年長(zhǎng)單占據(jù)產(chǎn)能的80%左右，明年長(zhǎng)單比例會(huì)大幅下滑。

新政策看法：783號(hào)文件及反向開(kāi)票方面，反映政策實(shí)施對(duì)企業(yè)成本增加約400元/噸。

其它情況：電動(dòng)車(chē)新國(guó)標(biāo)背景下，電池企業(yè)的質(zhì)量標(biāo)準(zhǔn)會(huì)得到提高，相應(yīng)電池的報(bào)廢周期也會(huì)延長(zhǎng)，或許會(huì)從往年的兩至三年增加到三至四年，原料廢電池供應(yīng)問(wèn)題會(huì)一直存在，也會(huì)持續(xù)影響著再生鉛企業(yè)。

8、安徽H企業(yè)

企業(yè)基本生產(chǎn)及訂單情況：公司鉛錠年產(chǎn)能約12萬(wàn)噸，包含再生精鉛、還原鉛、合金鉛等，滿產(chǎn)鉛錠400多噸/天，原料庫(kù)存約10000來(lái)噸。

新項(xiàng)目：二期有新增18萬(wàn)噸產(chǎn)能計(jì)劃。

新政策看法：783號(hào)文件及反向開(kāi)票方面，反映政策實(shí)施對(duì)企業(yè)成本增加2.1%-2.4%左右的稅負(fù)。

調(diào)研總結(jié)：調(diào)研企業(yè)在新稅改政策方面，均持積極態(tài)度，雖然有相應(yīng)的稅幅增加，合計(jì)生產(chǎn)成本增加約400元/噸，但企業(yè)反映能回調(diào)至同一起跑線公平競(jìng)爭(zhēng)，對(duì)行業(yè)健康發(fā)展是有利的。

調(diào)研企業(yè)期間多數(shù)生產(chǎn)暫穩(wěn)，且成品端煉企客戶群體相對(duì)穩(wěn)定，維持長(zhǎng)單與散單結(jié)合模式。原料廢電瓶方面，近期因鉛價(jià)及原料價(jià)格的巨幅波動(dòng)，導(dǎo)致部分煉企高價(jià)原料采購(gòu)較多，而下游消費(fèi)未見(jiàn)好轉(zhuǎn)，煉企原料庫(kù)存難以轉(zhuǎn)化，生產(chǎn)表現(xiàn)虧損，疊加園區(qū)9月份有環(huán)保檢查預(yù)期，企業(yè)后續(xù)生產(chǎn)計(jì)劃均反映將有所調(diào)整。